Year
1995
Abstract
The article presents the extreme value theory and its first applications in finance : the choice of the statistical distribution of asset returns, the optimal margin level in futures markets, crash options…
LONGIN, F. (1995). La théorie des valeurs extrêmes : présentation et premières applications en finance. Journal de la Société Française de Statistique & Revue de statistique appliquée, pp. 77-97.