Les rentabilités des actifs financiers

La rentabilité est une notion fondamentale en finances puisqu'elle apparaît dans l'expression de la plupart des modèles et des théories. Notre but étant ici de décrire le comportement des rentabilités des actifs financiers, nous devons, pour commencer, définir le concept et préciser son mode de calcul. Il nous faut, ensuite, étudier les propriétés stochastiques qui leur sont associées et plus particulièrement les lois de leurs distributions de probabilités. Enfin, point important, nous devons confirmer ou infirmer l'indépendance sérielle des rentabilités impliquée par la théorie de l'efficience des marchés.

AFTALION, F. (2000). Les rentabilités des actifs financiers. Bankers, Markets and Investors, pp. 57-62.